Archives des analyses techniques du CAC 40
------------------ Du 25 au 29 Janvier 2010 ------------------
Lundi 25/01/10
Clôture: -1,02% à 3781 points
Nouvelle baisse, mais pas d'emballement, un support est touché; CAC40: -1,02%
Nouvelle zone support définie, entre 3725 et 3780, pour le moment le haut est préservé, un rebond vers l'oblique orange sera joué, tant que l'on reste au-dessus des 3780.
Pour l'instant c'est la Ma100 à 3816 qui a stoppé tous les élans haussiers lors de la séance, mais au-dessus, l'oblique orange, la Ma50 et le pivot hebdomadaire, sont les objectifs pour un rebond technique, vers 3870/3875 points.
Sous les 3780, les objectifs sont à 3755 et 3725 pour le dernier support vert foncé. Je tenterais la hausse avec des achats sur 3730, S1 du pivot hebdomadaire.
Mardi, on attends à 10h l'indice du climat des affaires allemand IFO: prévue à 95 après 94,70 puis a 10h30 nous auront le PIB de la Grande Bretagne. Les analystes attendent +0,40% avec une sortie de récession du pays, 3 à 6 mois après les autres pays industrialisés.
La Grande-Bretagne souhaites aussi faire payer aux banques leurs sauvetages, après les annonces, dans le même sens, d'Obama. La France devrait suivre, même si l'ampleur est tout autres, puisque seul la banque Dexia a réellement eu le secours de l'Etat français. Les allemands sont plus exposés, une annonce pourrait aussi intervenir dans les prochains jours. Les marchés essaient de mettre un prix à ces réformes, mais je pense que l'on est encore loin du compte.
La note du tableau passe de 15/100 à 10/100, la tendance est extrêmement baissière.
prochaine séance, Mardi05h00: Taux d'interêt de la banque Japonnaise: prévue à 0,10% après 0,10%
10h00: Indice du climat des affaires allemand IFO: prévue à 95 après 94,70
10h30: PIB en Grande-Bretagne: prévue à 0,40% après -0,20%
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 53,50 après 52,90
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70(28/100), Michelin
3745 (-0,97%)
à 1 mois
à 6 mois
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 10/100 (
au-dessus des 50/100 )
Mardi 26/01/10
Clôture: +0,67% à 3807 points
Nouveau plus bas, les 3750 atteint, puis tentative de rebond en fin de séance; CAC40: +0,67%
Plus bas à 3741, dans la zone support, entre les 3725 et les 3755, puis rebond à confirmer demain.
Pour l'instant c'est la Ma100 à 3818 que les haussiers devront franchir pour continuer leur rebond vers les 3870/3875 points, sinon on prévoit le test des 3725.
On suit l'évolution entre les obliques verte et jaune avec, si on passe les 3818, une possibilité de ré-intégration du canal baissier dans les prochains jours. Je jouerai la baisse sur un test de l'oblique rouge.
Le PIB en Grande Bretagne a été annoncé à +0,10%, le pays sort de la récession, mais les analystes attendaient +0,40%. L'économie anglaise reste très fragile.
C'est la confiance des consommateurs américains qui a permis le rebond en fin de séance, publié à 55,90 .
Demain, la vente de logements neufs aux US sera surveillé à 16h, puis l'annonce des taux de la FED à 20h15 qui devrait rester très bas à 0,25%.
La note du tableau passe de 10/100 à 25/100, la tendance reste baissière.
cette séance, Mardi05h00: Taux d'interêt de la banque Japonnaise: prévue à 0,10% publié à 0,10%
10h00: Indice du climat des affaires allemand IFO: prévue à 95 publié à 95,80
10h30: PIB en Grande-Bretagne: prévue à 0,40% publié à 0,10%
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 53,50 publié à 55,90
prochaine séance, Mercredi16h00: Ventes de logements neufs aux US: prévue à 370 000 après 355 000
20h15: Taux d'interêt de la FED: prévue à 0,25% après 0,25%
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70
3719 (-2,31%)
à 1 mois
à 6 mois
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 25/100 (
Mercredi 27/01/10
Clôture: -1,24% à 3759 points
Echec du rebond, retour dans la zone support; CAC40: -1,24%
Nouveau plus bas à 3737 points, on se rapproche tout doucement des 3730/3725 visés depuis le début de la semaine, mais cela à l'air plus difficile que prévu.
La bougie du jour s'inscrit parfaitement dans la zone verte, en doji d'incertitude. On suivra le mouvement en cas de sortie de la zone: 3725/3795.
Ma100 à 3819, Ma20 qui plonge, Ma50 qui commence à baisser, les moyennes mobiles sont en plein retournement, seul un violent rebond pourrait inverser la tendance.
Les marchés sont indécis, ils attendent, à 20h15, l'annonce de la FED sur ces taux d'interêt, puis ils seront attentifs aux différentes annonces du Forum économique de Davos qui a lieu actuellement et jusqu'à dimanche soir.
Demain, les chiffres importants sont annoncés à 14h30, avec les commandes de biens durables et les inscriptions hebdomdaire aux chômage US, attendues à 450 000 après les 482 000 de la semaine dernière. Un retour au-dessus des 500 000 serait très mal vécu par les marchés.
Dernières Analyses des indices Américains, Dow Jones et Nasdaq
La note du tableau passe de 25/100 à 10/100, la tendance est extrêmement baissière.
prochaine séance, Mercredi16h00: Ventes de logements neufs aux US: prévue à 370 000 publié à 342 000
20h15: Taux d'interêt de la FED: prévue à 0,25% après 0,25%
prochaine séance, Jeudi14h30: Commandes principales de biens durables aux US: prévue à 0,40% après 2%
14h30: Commandes de biens durables aux US: prévue à 2% après 0,20%
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 450 000 après 482 000
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70
3707 (-1,40%)
à 1 mois
à 6 mois
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 10/100 (
Jeudi 28/01/10
Clôture: -1,89% à 3688 points
Forte baisse, cassure de la zone support et des 3720; CAC40: -1,89%
3,25% de baisse entre l'ouverture et la clôture, cassure de mes supports et objectif baissier à 3725 largement atteint; la chute est brutale.
La bougie très baissière du jour fait passer le RSI14 en sur-vente, j'ai fini aujourd'hui par vendre tous mes BX4, car la baisse a besoin de souffler. Nous sommes passé du sur-achat à la sur-vente très rapidement, les volumes à la baisse sont important, donc même si on voit un rebond technique dans les prochaines séances, la tendance restera baissière.
La Ma100 à 3819 points n'a même pas été testé.
Le S2 hebdomadaire est à 3641 points, c'est l'objectif baissier de cette semaine depuiq que l'on est passé sous le S1 à 3730.
Les deux denières bougies forment un Englobement baissier ultime (doji d'incertitude suivis d'une forte baisse). Après une forte tendance baissière, cet englobement signal que les baissiers ont mis toutes leurs dernières forces dans la baisse.
En hebdomadaire:
L'objectif est atteint, mais il reste la journée de vendredi, pourtant nous sommes déjà sur le support (même un peu en-dessous).
Maintenant, deux choix s'offres au marché, un rebond ou une cassure.
Rebondir ici serait idéal pour continuer la tendance haussière que l'on suit depuis plusieurs mois, par contre en restant trop longtemps sous les 3700 points, on s'expose à une nouvelle baisse qui a un objectif à 3300.
Le chômage US est repartit à la hausse, publié à 470 000 et les commandes de bien durable ont déçus.
L'Euro est passé sous les 1,40$ ,en forte baisse après des rumeurs sur des aides qui serait accordés à la Grèce pour qu'elle puisse sortir de sa quasi-faillite.
Demain, des chiffres importants seront encore annoncé:, avec surtout les PIB américain à 14h30: prévu à 4,50% après 2,20%. Les analystes sont très optimiste, prudence. Ensuite les Indices PMI de Chicago et du Michigan publié à 15h45 et 15h55.
La note du tableau reste à 10/100, la tendance est extrêmement baissière.
cette séance, Jeudi14h30: Commandes principales de biens durables aux US: prévue à 0,40% publié à 0,30%
14h30: Commandes de biens durables aux US: prévue à 2% publié à 0,90%
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 450 000 publié à 470 000
prochaine séance, Vendredi00h30: Taux de chômage au Japon: prévue à 5,30% après 5,20%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,20% après 0,90%
11h00: Taux de chômage en Europe: prévu à 10,10% après 10%
14h30: PIB américain: prévu à 4,50% après 2,20%
14h30: Indice des prix du PIB: prévue à 1,30% après 0,40%
15h45: PMI Chicago: prévue à 57,30 après 58,70
15h55: Indice du Michigan: prévue à 73 après 72,80
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70
3605 (-2,24%)
à 1 mois
à 6 mois
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 10/100 (
Vendredi 29/01/10
Clôture: +1,37% à 3739 points
Tentative de rebond avec de bonnes stats US; CAC40: +1,37%
PIB US publié à +5,70% , la croissance est importante grâce à la baisse du dollar et à la reconstruction des stocks.
Le CAC40 essai de se relevé doucement après les coups donnés par les baissiers tout au long de la semaine, avec l'aide des rachats de positions vendeuses.
Graphiquement, nous sommes au-dessus des 3720/3730, la tendance court-terme est neutre; on clôture juste à la pointe de l'ancien triangle que l'on avait cassé par le haut par excès d'optimisme.
La baisse de la semaine a été rude, mais en préservant les 3720/3730 on garde une grosse possibilité de rebond pour la semaine prochaine.
Le RSI journalier est sortit de sa zone de sur-vente.
Pour la semaine prochaine je surveille l'évolution entre les Ma100 et Ma150 (elles correspondent aux Ma20 et Ma30 hebdomadaire). Ce vendredi la Ma100 est à 3820 en résistance et la Ma150 est à 3682 en support.
En hebdomadaire
Objectif atteint en hebdomadaire, le support (avec graph en linéaire) est touché; support évoque le week-end dernier .
3723,63 points, c'est le support exact pour cette semaine, on clôture au-dessus.
Pour la semaine prochaine, il sera à 3723,63 + 27,35 = 3750,98
Il faut que l'on dépasse assez vite les 3750,98 , dès lundi, pour éviter une poursuite de la baisse.
On remarque la Ma30 situé à 3691 points, chère à la méthode de Weinstein, ce test peut aussi permettre un rebond technique.
La semaine a été baissière à -2,13%, cela fait 8,5% de baisse en 3 semaines.
Il y a deux possibilités, soit on a finit cette baisse et un rebond va se mettre en place, soit nous en sommes qu'à la moitié et 8% de nouvelle baisse est à attendre: objectif 3470 points dans 3/4 semaines.
Le point pivot hebdomadaire pour la semaine prochaine est à 3753 points (correspond aussi au support hebdo), on clôture en dessous, c'est baissier. Si l'on reste en dessous on jouera des objectifs baissiers à 3673 puis 3608, par contre si on passe au-dessus des 3753, on jouera des objectifs haussiers à 3818 puis 3898 points.
Si un rebond doit se mettre en place, on vise la R1 hebdo à 3818 points, mais ce n'est qu'après avoir passé ces 3818 que l'on parlera de véritable rebond. 3818, c'est aussi la Ma100 et le niveau pour effacer la grande bougie rouge de jeudi dernier.
En mensuel:
Janvier 2010 en baisse de 5%, le CAC40 évolue dans un biseau ascendant et on arrive sur la fin.
Pour Février, le support vert est à 3818, en restant en dessous on s'expose à une baisse vers la Ma20 mensue qui sera vers les 3500 points. La résistance est à 4100 points.
Le point pivot mensuel pour Février est à 3838 points, on clôture en dessous, c'est baissier. Si l'on reste en dessous on jouera des objectifs baissiers à 3588 puis 3438, par contre si on passe au-dessus des 3838, on jouera des objectifs haussiers à 3988 puis 4238 points.
La note du tableau passe de 10/100 à 30/100, la tendance reste baissière.
cette séance, Vendredi00h30: Taux de chômage au Japon: prévue à 5,30% publié à 5,10%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,20% publié à 1%
11h00: Taux de chômage en Europe: prévu à 10,10% publié 10%
14h30: PIB américain: prévu à 4,50% publié à 5,70%
14h30: Indice des prix du PIB: prévue à 1,30% publié à 0,60%
15h45: PMI Chicago: prévue à 57,30 publié à 61,50
15h55: Indice du Michigan: prévue à 73 publié à 74,40
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70
3662 (-2,05%)
à 1 mois
à 6 mois
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 30/100 (
