Archives des analyses techniques du CAC 40
------------------ Du 25 au 29 Octobre 2010 ------------------
Lundi 25/10/10
Clôture: +0,04% à 3870 points
Nouvelle tentative pour toucher les 3900 points, on clôture sous les 3880. CAC: +0,04%
Plus haut de la séance à 3894 points, les 3900 sont approchés, mais toujours pas touché.
Ouverture de la séance haute, en dehors du canal, mais la clôture en retrait permet à l'indice de revenir sous l'oblique rouge, toujours en recherche de puissance pour casser à la hausse.
3881, c'est l'oblique rouge pour ce lundi, elle monte d'environ 2 points par jour.
Le pivot hebdo à 3848 points sera visé en cas de consolidation demain, alors qu'à la hausse on attends toujours un test des 3900/3910 pour analyser les indicateurs de puissance comme le RSI et les volumes et ainsi valider où non une nouvelle tendance haussière.
La hausse de ce matin permet de commencer une bougie hebdomadaire assez haute, une baisse tout au long de la semaine, avec une clôture sous les 3800 points, n'est pas a exclure pour une nouvelle configuration baissière en novembre.
On surveille ce soir les publications de Texas instrument, puis demain STM, michelin, arcelor et air liquide.
Les stats pour demain, climat des consommateurs Allemand, puis 1ère estimation du PIB du troisième trimestre en Grande-Bretagne prévu à +0,40% après les +1,20% du second trimestre. A 16h, confiance des consommateurs US et indice de la fed de Richmond attendu une nouvelle fois sous les 0.
La note du tableau passe de 70/100 à 80/100, la tendance reste haussière.
Statistiques pour la
prochaine séance, Mardi08h00: Climat du consommateur allemand: prévue à 5,20 après 4,90
10h30: 1ère estimation PIB en Grande-Bretagne: prévue à 0,40% après 1,20%
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 49 après 48,5
16h00: Indice de la Fed Richmond: prévue à -1 après -2
- Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein) - Véolia (Weinstein) - Vallourec (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70(94/100) et Société Générale
Technip
(5/100)
Ma50 à 3704
principal signal d'achat validé
à 1 moisNote baisse, la tendance devient
à 6 moisNote baisse, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 80/100 (
Mardi 26/10/10
Clôture: -0,45% à 3852 points
Indécision sous l'oblique, toujours en haut du canal. CAC: -0,45%
Plus haut sur le début de l'oblique rouge, plus bas en fin d'oblique verte, nouveau support par 3 tests, les 2 premiers ayant a chaque fois enclenché un gros rebond. Pour le moment, c'est un repli pour tenter la cassure des 3900 points, une prise d'élan après l'incapacité de passer au-dessus de la résistance.
Les haussiers ont laissés un peu d'air aux baissiers, qui reprennent confiance, on saura demain si les haussiers sont capables de reprendre tout de suite la main, ou s'il ont laisser trop de force ces derniers jours dans leurs multiples tentatives de cassure par le haut.
La cassure de l'oblique verte, qui monte de 12 points par jour, nous donnera une libération des baissiers, frustrés depuis un moment, leurs motivations pourraient se concrétiser vers un mouvement violent. l'oblique sera à 3818+12 = 3830 points pour demain.
A la hausse, c'est toujours la zone 3880/3910 qui posent des problèmes pour continuer la progression de l'indice CAC40.
La bougie du jour est un doji d'indècision , la MACD baisse, la Ma20 et la Ma50 montent, le pivot hebdomadaire à 3848 a été franchis à la baisse, mais préservé en clôture, tout ça pour dire que les indicateurs sont partagés, la tendance haussière est bien établie, mais une consolidation vers la zone bleu clair permettrait au CAC de reprendre son souffle.
Le climat des affaires Allemand s'est dégradé, provoquant une baisse de l'Euro, amplifié par la bonne surprise de la première estimation du PIB de la Grande-Bretagne pour le troisième trimestre, à 0,80% alors qu'attendus à seulement 0,40%. Ensuite les bons chiffres US de la confiance des consommateurs et de l'indice de Richmond, permettent une hausse en fin de séance.
Demain, résultats des entreprises: Ipsos, Renault, Ingénico, Deutsche Bank et Sap puis après clôture: Protecter & Gamble et Visa.
Statistiques à surveiller: à 8h45: dépenses de consommation en France, puis à 14h30 les dépenses de biens durables aux US et enfin à 16h, les ventes de logements neufs, potentiellement dangereux pour la tendance haussière du CAC.
La note du tableau passe de 80/100 à 65/100, la tendance reste haussière.
Statistiques pour la
cette séance, Mardi08h00: Climat du consommateur allemand: prévue à 5,20 publié à 4,90
10h30: 1ère estimation PIB en Grande-Bretagne: prévue à 0,40% publié à 0,80%
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 49 publié à 50,2
16h00: Indice de la Fed Richmond: prévue à -1 publié à 5Statistiques pour la
prochaine séance, Mercredi08h45: Dépenses de consommation en France: prévue à 0,50 après -1,60
14h30: Commandes principales de bien durableS US: prévue à 0,10% après 1,70%
14h30: Commandes de bien durable US: prévue à 1,70% après -1,50%
16h00: Ventes de logements US neufs: prévue à 295 000 après 288 000
- Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein) - Véolia (Weinstein) - Vallourec (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70EADS
Ma50 à 3708
principal signal d'achat validé
à 1 moisNote monte, la tendance devient
à 6 moisNote baisse, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 65/100 (
Mercredi 27/10/10
Clôture: -0,96% à 3815 points
Baisse sur cassure de l'oblique. CAC: -0,96%
Plus haut sur le début de l'oblique rouge à 3867, puis cassure des 3830: oblique support évoqué hier.
On casse le support et la tendance haussière d'Octobre. Le CAC passe sous son pivot hebdo qui est situé à 3848 points, cet indicateur passe de
Le S1 à 3806 points n'a pas été touché aujourd'hui, on le surveillera demain, en plus des 3800 points et de la Ma20 toute proche.
Les 3790/3800 pourrait permettre un rebond technique, il sera alors tentant de jouer la hausse très court terme pour une configuration en ETE.
Scénario envisagé: Test des 3790/3800, rebond sur 3850 pour faire une deuxième épaule, puis retour sur les 3800 la semaine prochaine. Ensuite, en novembre, la cassure des 3790/3800, libère l'objectif de l'ETE, qui est d'un peu moins de 100 points, on attendra alors le CAC vers les 3710, 38,2% de retracement de la hausse septembre/octobre de 3415/3894. Invalidation si on clôture au-dessus des 3850.
J'ai vendus à 3825 les BX4 que j'avais achetés à 3880, prise de bénéfice: +2,88% . Il me reste encore 5 lignes de BX4.
L'oblique qui monte de 12 points sera demain à 3842 points, couplé avec le pivot hebdo, cela offre une zone résistante court-terme à 3842/3848.
La MACD est à une baisse de lancer son principal signal de baisse, alors que la note Lobourse du CAC40 le lance avec cette séance, on validera ce signal de vente par une clôture sous les 3780 points.
Les commandes de biens durable aux US sont inégales, le transport et l'énergie, subventionné par l'etât et boosté par des commandes récentes de Boeing donnent une progression à +3,30% , mais sans ces secteurs, on passe à -0,80% alors que cela était prévu +0,10%.
Demain, résultats des entreprises: PPR, Technip, Axa, France télécom, Suez, Sanofi, Basf, Bayer, Exxon, puis après la clôture: Microsoft.
Statistiques à 14h30: inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 455 000 après 452 000.
Dernières Analyses des indices US
La note du tableau passe de 65/100 à 40/100, la tendance passe baissière.
Statistiques pour
cette séance, Mercredi08h45: Dépenses de consommation en France: prévue à 0,50% publié à 1,50%
14h30: Commandes principales de bien durables US: prévue à 0,10% publié à -0,80%
14h30: Commandes de bien durable US: prévue à 1,70% publié à 3,30%
16h00: Ventes de logements US neufs: prévue à 295 000 publié à 307 000Statistiques pour la
prochaine séance, Jeudi01h50: Ventes de détails au Japon: prévue à 3,30% après 4,30%
06h00: Taux d'interêt au Japon: prévue à 0,10% après 0,10%
10h30: Discours du président de la BCE Jean-Claude Trichet
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 455 000 après 452 000
- Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein) - Véolia (Weinstein) - Vallourec (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70Aucune
Ma50 à 3711
principal signal de vente à valider par une clôture sous les 3780 points
à 1 moisNote monte, la tendance est
à 6 moisNote baisse, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 40/100 (
Jeudi 28/10/10
Clôture: +0,50% à 3834 points
Nouveau support et ETE incliné. CAC: +0,50%
L'incapacité du CAC40 a cassé les 3800 points, invalide le scénario d'ETE évoqué hier, mais une figure oblique est encore possible.
Cela pourrait renvoyer le CAC vers les 3900 avant un retour sur la ligne de cou en vert, à 3850, et son franchissement à la baisse, objectif Ma50 en Novembre.
On clôture sous les 3842/3848 on surveille demain les 3848/3854, au-dessus on devrait aller chercher les 3880/3890.
La MACD valide son principal signal baissier. Je remonte le seuil auquel on validera les signaux baissiers (note lobourse et MACD) au niveau de l'oblique verte, 3820 points pour demain.
En hebdomadaire, il faudrait une clôture sous les 3786 points pour faire une englobante baissière, début de phase baissière. Cela correspond à une baisse minimum de 1,25% du CAC pour vendredi.
La statistique du jour a donnée une bonne surprise, puisque le nombre d'inscriptions au chômage US est descendu à 434 000 alors que prévue à 455 000.
Beaucoup de statistique pour demain, japonaise avant l'ouverture, à 11h, l'indice des prix en Europe et le taux de chômage attendus à 10,10%. A 14h30, première estimation du PIB US pour le 3éme trim: prévue à 2,00% après 1,70% puis le PMI et l'ISM à 15h45 et 15h55.
Total annoncera son chiffre d'affaires du 3ème trimestre.
La note du tableau passe de 40/100 à 60/100, la tendance re-passe haussière.
Statistiques pour
cette séance, Jeudi01h50: Ventes de détails au Japon: prévue à 3,30% publié à 1,20%
06h00: Taux d'interêt au Japon: prévue à 0,10% publié à 0,10%
10h30: Discours du président de la BCE Jean-Claude Trichet
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 455 000 publié à 434 000Statistiques pour la
prochaine séance, Vendredi01h30: Inflation au Japon: prévue à -0,80% après -1%
01h30: Taux de chômage au Japon: prévue à 5,10% après 5,10%
01h50: Production industrielle au Japon: prévue à -0,50% après -0,50%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,70% après 1,80%
11h00: Taux de chômage en Europe: prévue à 10,10% après 10,10%
14h30: 1ère Estimation du PIB US pour le 3éme trim: prévue à 2,00% après 1,70%
14h30: Indice des prix du PIB US: prévue à 2,00% après 1,90%
15h45: PMI de Chicago: prévue à 57,50 après 60,40
15h55: ISM, Michigan sentiments: prévue à 68 après 67,90
- Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein) - Véolia (Weinstein) - Vallourec (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70Aucune
Ma50 à 3717
principal signal de vente invalider, mais on le validera diretement sur une clôture sous les 3820 points
à 1 moisNote baisse, la tendance devient
à 6 moisNote baisse, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 60/100 (
Vendredi 29/10/10
Clôture: -0,03% à 3833 points
Test de la Ma20, mais pas de validation baissière. CAC: -0,03%
Incertitude avant les élections US, les marchés ne prennent aucune décision on clôture à l'équilibre à 3833 après un plus bas à 3807 (S1 à 3806) et un plus haut à 3857 (proche des 3854 de l'oblique). C'est neutre entre la Ma20 et les 3880, même si la clôture, sous les 3850 et sous le pivot hebdo à 3848, donne plus de crédit aux baissiers qu'aux haussiers.
3854 + 12 = 3866 , cela sera le niveau de l'oblique a surveiller lundi, car les marchés seront ouvert, mais je ne pourrait pas faire d'analyse avant 23h ou minuit.
Doji d'incertitude, test des deux bornes d'un canal baissier, mais toujours en attente entre les deux obliques: verte et rouge.
La première estimation du PIB US pour le 3éme trim: prévue à 2% a été publié à 2%, c'est une bonne croissance, mais la hausse des prix de 2,30% nous indique que le gros de la croissance vient de la baisse du dollar. Le PMI et l'ISM de 15h45 et de 15h55, n'ont pas donné de gros écart, ils sont contradictoires et s'annulent.
En Hebdomadaire:
Semaine baissière à -0,91%, on a testé l'oblique rouge en début de semaine, puis le CAC s'est replié, pas d'englobante baissière, c'est juste une consolidation; la hausse comme la baisse est possible la semaine prochaine. La borne rouge 3900/3915 devrait stopper la hausse et éviter au CAC de rentrer dans la zone interdite du triangle.
Nous ne sommes plus en haut du canal, donc la possiblité d'une hausse vers 3900 doit être prise en compte.
Le point pivot hebdomadaire pour la semaine prochaine est à 3845 points, on clôture en dessous, c'est baissier. Si l'on reste en dessous on jouera des objectifs baissiers à 3795 puis 3758, par contre si on passe au-dessus des 3845, on jouera des objectifs haussiers à 3882 puis 3932 points.
Articles: Comprendre la crise financière
La note du tableau reste à 60/100, la tendance reste haussière.
Statistiques pour
cette séance, Vendredi01h30: Inflation au Japon: prévue à -0,80% publié à -0,50%
01h30: Taux de chômage au Japon: prévue à 5,10% publié à 5%
01h50: Production industrielle au Japon: prévue à -0,50% publié à -1,90%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,70% publié à 1,90%
11h00: Taux de chômage en Europe: prévue à 10,10% publié à 10,10%
14h30: 1ère Estimation du PIB US pour le 3éme trim: prévue à 2,00% publié à 2,00%
14h30: Indice des prix du PIB US: prévue à 2,00% publié à 2,30%
15h45: PMI de Chicago: prévue à 57,50 publié à 60,60
15h55: ISM, Michigan sentiments: prévue à 68 publié à 67,70
- Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein) - Véolia (Weinstein) - Vallourec (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70Aucune
Ma50 à 3723
principal signal de vente invalider, mais on le validera diretement sur une clôture sous les 3820 points
à 1 moisNote monte, la tendance devient
à 6 moisNote baisse, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 60/100 (
Graphique Mensuel pour préparer le mois de Novembre:
La zone 3875/3900 testé. CAC: +3,18%
Mois d' Octobre en hausse de +3,18%, après la forte hausse de Septembre +6,43% , les marchés continus de progresser, mais le fin de mois a été plus mesuré, après le test des 3875/3900, ligne de cou de la tasse avec anse.
3880/4080: 200 points de zone très résistante, toujours ce gap baissier Lehman brother qui pose des problèmes au CAC40, c'est la zone à passer pour valider la cassure de la ligne de cou et ainsi libérer le potentiel de cette figure, soit 1400 points. A partir des 3880, cela donne 5280 points en objectif si on arrive a franchir les 4080.
L'oblique rouge long terme est franchis, elle était à 3764 pour Octobre, elle sera à 3703 en Novembre, si on reste au-dessus en Novembre, cela signifiera que la baisse 2007/2008/2009 est terminé. On évolura alors dans une zone neutre long-terme, entre 3335 et 4313 points.
Le point pivot mensuel, pour Novembre est à 3788 points, on clôture Octobre au-dessus, c'est haussier. Si l'on reste au-dessus on jouera des objectifs haussiers à 3939 puis 4045, par contre si on passe en dessous des 3788, on jouera des objectifs baissiers à 3682 puis 3531 points.
