Archives des analyses techniques du CAC 40
------------------ Du 29 Novembre au 3 Décembre 2010 ------------------
Lundi 29/11/10
Clôture: -2,46% à 3636 points
Très forte baisse, ligne de cou d'ETE et zone interdite: CAC -2,46%
3640 points atteint, juste sous le S1 hebdomadaire situé à 3644: premier objectif de cet indicateur, ensuite on visera le S2 à 3561 points.
Le S1 mensuel à 3682 est cassé, il reste 1 séance pour le sauver. Demain on surveillera tout de même la Ma20 mensuel à 3609 points, elle pourrait permettre un arrêt de la baisse pour commencer un début de rebond en décembre.
3640 atteint, c'est là que le rebond avait débuté en Octobre. cette ligne support est crutial, ligne de cou d'une ETE et haut d'un triangle cassé par le haut en Septembre.
Ce triangle cassé provoque une zone interdite, qui, selon cette technique, ne devrait pas permettre au CAC40 de baisser plus avant la fin de la figure, vers le 20 décembre.
Cette zone interdite arrange la construction de l'ETE, qui pour ce faire, a besoin d'un rebond technique pour nous envoyer sur 3800 ou en dessous avec des tests de moyennes mobiles si la pression vendeuse est trop forte.
Scénario envisagé: Test demain matin des 3620 (dernier retracement de fibo)/3609 puis rebond technique jusqu'à 3780/3800 pour le 15 décembre. Ensuite retour sur ligne de cou à 3640 pour fin décembre. Nous aurions alors le choix entre faire la configuration en W évoqué lors de la similitude avec le graph 5 minutes de jeudi dernier ou alors validé l'ETE en cassant les 3640.
Objectif du W à partir des 3640 fin décembre: 4100 points pour le premier trimestre 2011.
Objectif de l'ETE à partir des 3640 fin décembre: 3320 points pour le premier trimestre 2011.
J'ai acheté des actions GDF-Suez pour jouer un rebond sur 3640 points et je pense vendre quelques BX4 (me reste 3 lignes) si un rebond nous fait repasser au-dessus des 3682 points.
Beaucoup de stats attendus demain, mais c'est la situation des taux à 10 ans du Portugal et de l'Espagne qu'il faut surveiller. Aujourd'hui, le taux à 10 ans de l'Espagne est monté de 4,6% pour atteindre 5,41% (l'Etât Espagnol doit faire des crédits avec un taux de 5,41% pour pouvoir boucler son budget). Depuis début novembre, il est monté de 35% passant de 4% à 5,41%.
La note du tableau passe de 20/100 à 10/100, la tendance est extrêmement baissière, propice à des retournements, mais aussi à des séances de Krach.
Statistiques pour la
cette séance, Lundi00h50: Ventes au détail au Japon: prévue à 0,70% publié à -0,20%
Statistiques pour la
prochaine séance, Mardi00h30: Dépenses des ménages au Japon: prévue à 0,40% après 0%
00h50: Production industrielle au Japon: prévue à -3,20% après -1,60%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,90% après 1,90%
11h00: Taux de chômage eu Europe: prévue à 10,10% après 10,10%
14h30: PIB Canadien: prévue à 0,10% après 0,30%
15h45: PMI de Chicago: prévue à 59,80 après 60,60
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 52 après 50,20
16h30: Discours du président de la BCE Jean-Claude Trichet
21h00: Discours du président Bernanke de la FED
- Ubisoft - Indice DAX30 - Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70: On tente l'achat sur un signal d'achat avec une note >70 et On tente la vente sur un signal de vente avec une note <30(10/100), EADS
Aucune
Principal signal de vente lancé et validé
à 1 moisNote monte, la tendance est
à 6 moisNote monte, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 10/100 (
au-dessus des 50/100 ) (10 points par flèche verte et 5 points par "neutre")
Mardi 30/11/10
Clôture: -0,73% à 3610 points
Excurtion sous les 3600 points, très gros support oblique touché: CAC -0,73%
Le bas du triangle est touché, le CAC est entré dans la zone interdite, 3645/3655 devient résistance.
J'analyse cela comme une exagèration baissière, ne pas attendre pour casser les 3620 et un signe de trop grande confiance dans le camp des baissiers, cela pourrait permettre un rebond technique, surtout que le RSI est à quelques points de la zone de sur-vente.
Pour l'ETE évoqué hier, la ligne de cou est désormais penché, ce qui abaisse l'objectif de la deuxième épaule de 3800 à 3750 points, mais la figure reste d'actualité.
La Ma20 est sur le point de croiser la Ma50, cela laisse souvent un peu d'air à la hausse, car les baissiers peuvent arrêter la lutte quelques jours en attendant des renforts pour ensuite relancer les ventes de plus haut.
J'ai vendu des BX4 aujourd'hui à 3619 points et acheté des actions Axa. Il me reste 2 lignes de BX4 et mon portefeuille est désormais légrement haussier (jouant la hausse), alors qu'il était extrêmement baissier (jouant la baisse) quand on été au-dessus des 3900 points.
Encore beaucoup de stats attendus demain, on surveille l'Europe puis l'emplois US et sa productivité. La situation des taux à 10 ans du Portugal s'est amélioré mais celle de l'Espagne et de l'Italie inquiète toujours. L'Euro est passé sous les 1,30$ durant la séance.
En mensuel:
Mois de Novembre en forte baisse de -5,82%, on efface les gains d'Octobre et d'une grande partie de Septembre. Cette bougie baissière emglobe la bougie verte du mois précédent, c'est une configuration d'emglobement baissier.
La Ma20 mensuel est a 3608 points, on la sauve en clôture, mais elle sera très surveillé dès demain, car elle sera beaucoup plus haute vu sa pente haussière.
La cassure du support vert annulerais toute la tentative de rebond de ces deux dernières années, cela serait analysé comme un échec des politiques qui ont basés la relance par de nouvelle dette. Les plans de rigueur qui seront en place en 2011 dans le plupart de pays fortement endetté (même aux US) devront assainir rapidement la situation, la question est de savoir si cela, va dans un premier temps, donné une nouvelle récession ou si les entreprises pourront prendre la place des Etats avec de l'investissement et des embauches.
La tasse avec anse mensuel est toujours d'actualité, tant que le support vert tient (avec des excès baissiers possible jusqu'au 3550), la hausse sera joué avec un objectif sur 4000 points.
Le point pivot mensuel, pour Décembre est à 3720 points, on clôture Novembre en dessous, c'est baissier. Si l'on reste en dessous on jouera des objectifs baissiers à 3480 puis 3350, par contre si on passe au-dessus des 3720, on jouera des objectifs haussiers à 3850 puis 4090 points.
La note du tableau reste à 10/100, la tendance est extrêmement baissière, propice à des retournements, mais aussi à des séances de Krach.
Statistiques pour
cette séance, Mardi00h30: Dépenses des ménages au Japon: prévue à 0,40% publié à -0,40%
00h50: Production industrielle au Japon: prévue à -3,20% publié à -1,80%
11h00: Indice des prix à la consommation en Europe: prévue à 1,90% publié à 1,90%
11h00: Taux de chômage eu Europe: prévue à 10,10% publié à 10,10%
14h30: PIB Canadien: prévue à 0,10% publié à -0,10%
15h45: PMI de Chicago: prévue à 59,80 publié à 62,50
16h00: Confiance des consommateurs US: prévue à 52 publié à 54,10
16h30: Discours du président de la BCE Jean-Claude Trichet
21h00: Discours du président Bernanke de la FED
Statistiques pour la
prochaine séance, Mercredi08h00: Ventes de détails en Allemagne: prévue à 1,30% après -1,70%
09h55: PMI manufacturier allemand: prévue à 58,90 après 58,90
10h00: Gestionnaires d'approvisionnements en Europe: prévue à 55,50 après 55,50
14h15: Différentiel des créations d'emplois US: prévue à 58 000 après 43 000
14h30: Productivité aux US: prévue à 2,40% après 1,90%
16h00: Indice de fabrication ISM: prévue à 56,40 après 56,90
20h00: Livre de rapport beige US
- Ubisoft - Indice DAX30 - Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70: On tente l'achat sur un signal d'achat avec une note >70 et On tente la vente sur un signal de vente avec une note <30Alstom
Principal signal de vente lancé et validé
à 1 moisNote monte, la tendance est
à 6 moisNote monte, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 10/100 (
Mercredi 01/12/10
Clôture: +1,63% à 3669 points
Rebond technique: CAC +1,63%
Le rebond commencé hier en fin de séance, après le test du support oblique vert foncé, a continué aujourd'hui, c'est la construction de l'épaule de droite de l'ETE qui se joue. On vise l'oblique rouge.
La Ma20 devrait rejoindre la Ma50 demain, ces deux moyennes mobiles descendantes sont de parfait point de mire pour une rebond technique de grande ampleur, on vendra à leur contact.
La situation des taux à 10 ans du Portugal de l'Espagne et de l'Italie s'est grandement amélioré aujourd'hui, donnant un fort rebond du secteur bancaire ( +6,1% sur Natixis) et un arrêt de la baisse de L'Euro. Les marchés en ont peut-être fini, pour le moment, avec l'Irlande et les possibles contagions aux autres pays, jusqu'au prochain épisode, en 2011.
Les stats du jour sont plutôt bonne, les ventes de détails en Allemagne publié à +2,30% indique de belles ventes pour cette fin d'année, le moteur de l'Europe reste très actif. La création d'emploi aux US est bonne, c'est lent, mais l'amélioration continue et l'ISM de fabrication est meilleur que prévu à 56,60. C'est donc toujours l'embelie aux US graçe aux quelques mois de $ faible, mais en novembre, cela a changé avec la baisse de l'Euro sur crainte Irlandaise, on surveillera les prochains chiffres après Décembre.
Pour demain, inflation et PIB en Europe à 11h, puis à 14h30 les inscriptions hebdomadaire aux chômage US attendus en légère hausse après le très bon chiffre de la semaine dernière. Enfin à 16h, les ventes de logements aux US toujours en baisse.
La note du tableau passe de 10/100 à 30/100, la tendance reste baissière.
Statistiques pour
cette séance, Mercredi08h00: Ventes de détails en Allemagne: prévue à 1,30% publié à 2,30%
09h55: PMI manufacturier allemand: prévue à 58,90 après 58,10
10h00: Gestionnaires d'approvisionnements en Europe: prévue à 55,50 publié à 55,30
14h15: Différentiel des créations d'emplois US: prévue à 58 000 publié à 93 000
14h30: Productivité aux US: prévue à 2,40% publié à 2,30%
16h00: Indice de fabrication ISM: prévue à 56,40 publié à 56,60
20h00: Livre de rapport beige US
Statistiques pour la
prochaine séance, Jeudi11h00: Inflation en Europe: prévue à 0,30% après 0,30%
11h00: PIB en Europe, 2éme estimation: prévue à 0,40% après 0,40%
13h45: BCE: Taux d'interêt en Europe: prévue à 1% après 1%
14h30: Conférence de la BCE
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 423 000 après 407 000
16h00: Ventes de logements en attente aux US: prévue à -0,90% après -1,80%
- Ubisoft - Indice DAX30 - Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70: On tente l'achat sur un signal d'achat avec une note >70 et On tente la vente sur un signal de vente avec une note <30Crédit Agricole
Principal signal de vente lancé et validé
à 1 moisNote baisse, la tendance devient
à 6 moisNote monte, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 30/100 (
Jeudi 02/12/10
Clôture: +2,12% à 3747 points
Objectif atteint, 3750 pour le haut de l'épaule: CAC +2,12%
Fort rebond technique depuis la passage sous les 3600 points de mardi, +4,45% en 2 séances, on efface avec les séances de mercredi et jeudi, la baisse de lundi et mardi.
Que cela soit pour le scénario de l'ETE ou du W sur l'oblique verte foncé (similitude avec un ancien graph 5 minutes), il faut repartir à la baisse dans les prochaines séances.
On reste toujours très prudent, vu la force des mouvements et la volatilité, il n'est pas a exclure de voir un retour rapide sur le support vert foncé, puis vert clair pour la ligne de cou de l'ETE, ensuite sa cassure libère un objectif très important à 3330 points.
La MACD se retourne à la hausse, le pivot mensuel à 3720 et la Ma20 hebdo à 3730 est dépassé, ils deviennent supports, les Ma20 et Ma50 se croisent, la tendance moyen long-terme se retourne à la baisse. Tous cela nous indique que nous sommes sur un rebond technique dans un début de phase baissière moyen-long-terme. La zone 3750/3800 est donc idéal pour vendre et jouer la baisse.
Tant que l'on reste sous les 3800 points, tous ces scénarios baissiers resteront d'actualité.
J'ai racheté des BX4 à 3735 points et vendu des Axa et Natixis que j'avais acheté sur 3600/3630 points.
Les inscriptions hebdomadaire au chômage US ont remontés un peu, mais la très bonne statistique sur l'immobilier US a provoqué une envolée des marchés.
Pour demain, ventes de détail en Europe à 11h, puis les créations d'emplois aux US avec le taux de chômage à 14h30, et enfin l'ISM des services à 16h.
La note du tableau passe de 30/100 à 55/100, la tendance passe légèrement haussière, à valider par une hausse demain.
Statistiques pour
cette séance, Jeudi11h00: Inflation en Europe: prévue à 0,30% publié à 0,40%
11h00: PIB en Europe, 2éme estimation: prévue à 0,40% publié à 0,40%
13h45: BCE: Taux d'interêt en Europe: prévue à 1% publié à 1%
14h30: Conférence de la BCE
14h30: Inscriptions hebdomadaire au chômage US: prévue à 423 000 publié à 436 000
16h00: Ventes de logements en attente aux US: prévue à -0,90% publié à +10,40%
Statistiques pour la
prochaine séance, Vendredi09h55: PMI des services Allemand: prévue à 58,60 après 58,60
11h00: Ventes de détails en Europe: prévue à 0,20% après -0,20%
14h30: Créations d'emplois aux US: prévue à 140 000 après 151 000
14h30: Taux de chômage US: prévue à 9,60% après 9,60%
16h00: ISM des services US: prévue à 54,50 après 54,30
- Ubisoft - Indice DAX30 - Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70: On tente l'achat sur un signal d'achat avec une note >70 et On tente la vente sur un signal de vente avec une note <30Accor
Principal signal de vente lancé et validé
à 1 moisNote baisse, la tendance est
à 6 moisNote monte, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 55/100 (
Vendredi 03/12/10
Clôture: +0,09% à 3750 points
Plus haut à 3777, dans la zone résistante 3750/3800: CAC +0,09%
3777 points, ce sont les 50% du retracement de fibonacci de la baisse de Novembre, on clôture sous l'oblique, l'ETE reste valide, je joue la baisse vers le support vert foncé pour la semaine prochaine, j'ai racheté des BX4 au-dessus des 3760 dans ce but.
Quasi doji d'incertitude et début de formation en étoile du soir, une forte baisse lundi est possible, si c'est le cas, on jouera un retour sur l'oblique verte foncé à 3620 avant mercredi.
La zone support est à 3720/3735 , pivot mensuel et dernier retracement, en dessous on valide la baisse vers les 3620.
Tant que l'on reste sous les 3800 points, je continu à jouer la baisse du CAC40.
Après les stats sur l'emploi, le CAC a fortement chuté, passant de 3770 à 3725 points, mais les marchés ont réussi a se reprendre dans l'après-midi, pourtant, avec une hausse du taux de chômage US de 9,60% à 9,80% , les prévisions des analystes sont complètement à coté de la réalité, les créations d'emplois ont été publiés à 39 000 alors qu'ils étaient prévue à 140 000.
Graphique en hebdomadaire:
Semaine haussière à +0,59%, mais très volatile, forte baisse en début de semaine, plus bas à -3,70% puis remonté à partir de mercredi pour finir en hausse.
Après la zone interdite du triangle impossible à franchir, nous avons une zone interdite de biseau au-dessus des 3800/3815 points pour la semaine prochaine, tant que l'on ne ré-intège pas ce biseau, la situation restera très volatile avec des séances potentiellement très baissière.
La bougie de cette semaine et un doji d'incertitude, après une très forte baisse, les acheteurs ont réussi a sauver la Ma20 et la Ma50 hebdo en fin de semaine. Ces deux moyennes mobiles devraient se croiser la semaine prochaine, mais pour le moment cela reste de l'oscilation, sans réel pouvoir à faire monter les indices.
Le RSI hebdo reste en bas, la hausse de cette semaine de +0,59% est très loin d'effacer la baisse de 3,41% de la semaine dernière.
Le point pivot hebdomadaire pour la semaine prochaine est à 3705 points, on clôture au-dessus, c'est haussier. Si l'on reste au-dessus on jouera des objectifs haussiers à 3819 (début de biseau interdit) puis 3889 (proche de retracement important à 3880), par contre si on passe en dessous des 3705, on jouera des objectifs baissiers à 3635 (proche du support vert foncé) puis 3521 points.
La note du tableau passe de 55/100 à 40/100, la tendance passe légèrement baissière.
Statistiques pour
cette séance, Vendredi09h55: PMI des services Allemand: prévue à 58,60 publié à 59,20
11h00: Ventes de détails en Europe: prévue à 0,20% publié à 0,50%
14h30: Créations d'emplois aux US: prévue à 140 000 publié à 39 000
14h30: Taux de chômage US: prévue à 9,60% publié à 9,80%
16h00: ISM des services US: prévue à 54,50 publié à 55
- Ubisoft - Indice DAX30 - Vivendi (Weinstein) - Vinci (Weinstein)
Signaux pour cette séance d'après le Tableau des signaux lancés sur les actions du CAC40
c'est neutre entre 30 et 70: On tente l'achat sur un signal d'achat avec une note >70 et On tente la vente sur un signal de vente avec une note <30Cap Gémini
Principal signal de vente lancé et validé
à 1 moisNote monte, la tendance devient
à 6 moisNote monte, la tendance est
Tendance moyen terme générale du CAC40 en fonction de ce tableau d'indicateurs:
Note à 40/100 (
